中介機構中最辛苦的是會計師事務所。而各國會計師中又以美國會計師受到的制約最多。

　　沒有特權

　　美國會計師很少有特權,順手牽羊的事是一點也不能做的。按照美國證券交易委員會(下稱"證交會")的規定,注冊會計師事務所和其成員不得在其所審計的客戶或其客戶的母公司、子公司或關聯公司中直接擁有任何經濟利益或間接擁有重大經濟利益。

　　都說"馬不吃野草不肥,人不發橫財不富"。有時連律師都要吃幾口野草。新經濟鼎盛時期,幫助網絡公司上市的律師就能以上市公司的股票、股票期權作為其報酬。

　　美國律師還有項特權,就是他們為訴訟而準備的任何文件(包括律師之間以及律師與客戶之間的書面來往),統稱"律師產品"(attorneyprod�瞮ct),無須向任何人披露。會計師也有類似的東西,叫"工作文件"(workingpaper)。會計師擁有其工作文件,未經客戶或法官同意,不得向外披露。但兩者很有些不同:第一,"律師產品"只限于訴訟；第二,"律師產品"似乎更是要保護律師,而"工作文件"則似乎更側重于保護客戶的秘密。

　　1995年,美國國會推出《個人證券訴訟改革法》(ThePrivateSecuritiesLitigationReformAct)�？偟膩碚f,該法有利于會計師,因為它限制了集團訴訟中原告發難的機會。但該法對會計師也是求全責備,尤其是在審計方面非常的苛求。按照該法,會計師事務所必須制定一系列程序,借以調查發現重大違法行為,查出重大關聯交易,并對發行人在下一個財政年度能否保持其持續經營(go�瞚ngconcern)做出判斷。

　　判斷和預測未來總是件難事。要是能夠預測未來,我們就做星象學家了,何必去做什么會計師、律師。還好,該法只要求會計師預測下一財務年度的情況,而不是"五年"規劃或"跨世紀"綱領。所以會計師沒有千里目也可以辦得到。

　　告密披露

　　按照美國法律,會計師還有個職能,就是報警的職能。美國會計師像峰火臺上守望的士兵,發現情況就必須高舉狼煙,傳遞警報。具體程序如下:

　　如果會計師了解到公司有違法行為,而這些違法行為對財務報表會有影響,審計的會計師必須立即向發行人的管理層、審計委員會以及董事會通報。接到報告后,管理層、審計委員會以及董事會必須在數日之內予以答復。如果管理層和董事會未能采取措施,會計師必須考慮以下問題:(1)是否認為發行人的重大違法行為會對財務報表產生重大影響；(2)是否有理由認為,公司管理層坐視不問,其結果是無法出具標準的審計報告,或是會計師應該辭職。如果回答是肯定的,則會計師必須迅速通報發行人的董事會。發行人的董事會收到通報后如果還是沒有答復,受雇審計的會計師應該掛冠而去,并向證交會提出書面報告。監管機構就不會追究其責任。

　　在美國,如果證券發行中披露有重大遺漏或誤導,發行人是"嚴格責任"(strictliability),是罪魁禍首,不容其狡辯。而中介機構,包括會計師事務所,都可以辯白,聲明自己百般努力(行業標準),但仍然無法避免過錯。所以說,"首惡必辦,脅從不問。受蒙蔽無罪,反戈一擊有功"。會計師未必有功,但至少可以是"受蒙蔽無罪"。

　　說到底,會計師報警的職能也就是告密的職能。這是美國人的特色。美國的各方神仙更是把告密責任寫進了法律,硬要會計師自己舉報,從實招來。這真是讓會計師勉為其難了,因為出賣自己的客戶總是件比較難受的事,不僅是良心上的痛苦(因為出賣了自己的客戶),也是損失收入的痛苦------告密無疑是自斷財路,砸掉飯碗。

　　勇砸飯碗

　　美國人何以對會計師如此苛求?或許是因為專業所決定的。第一,會計師在第一線工作,很像是在取樣,這里要是有點問題,就會一錯百錯。律師主要是根據會計師的取樣進行解釋,解釋就涉及到觀點,而觀點就無所為對錯。但也不盡然。如上所述,會計師也要決定是否向董事會、向監管機構反映情況。這也就涉及到判斷問題。

　　第二,會計師與律師不同。律師是單兵作戰,萬事得自己小心,該斷則斷。而會計師是集體工作,集體領導,很容易當斷不斷,反受其害。

　　比如,世紀大案中,辛普森一直鬧著要自己做證,洗刷自己的罪名。但他的律師反對。美國憲法規定,被告有沉默權,舉證責任在控方,必須由檢察官證明被告有罪。但只要被告金口一開,檢察官就可以乘勢而入,拷問種種問題。

　　審前法官請辛普森就是否延期審判表一個態,不算是正式做證。哪知辛普森一開口便欲罷不能,滔滔不絕地要往下說。辛普森的一幫律師措手不及,目瞪口呆。律師中有個叫夏波羅的最先反應過來,橫插一句:"對不起,法官大人"。他是要提醒辛普森,休要胡言亂語。但辛普森不管,還往下說。夏波羅急了,氣急敗壞道:"辛普森先生,我告訴你,我不許你再往下說。你要是再說,我立即就辭職"。

　　夏波羅沒有與其他律師商量,就很果敢地跳出來咆哮,而且勇于砸掉自己的飯碗。辛普森的律師來自不同的律師事務所。夏波羅不干,其他律師照樣可以干得熱火朝天。夏波羅的表現確實非同凡響。這是什么精神?這是職業道德精神。這是什么操守?這是職業操守。

　　律師后路

　　證交會對會計師如此苛刻,會計師哪有活路,拿什么賺錢?賺不到錢,又拿什么奉獻給愛人?也不一定。還有律師與會計師一唱一合。律師首先可以在文字上狠下功夫。什么"誠實信用"啊,還有"勤勉盡職"啊,都是可以大做文章的。其次,律師還可以從大處著眼,大談宏觀背景。在辛普森案中,本來是討論辛普森是否殺妻。但辛普森的律師把問題上升到憲法高度。辛普森的律師談林肯、談黑奴問題。他的律師還告訴陪審團,你們的裁定關系到美國憲法,關系到美國的警察,關系到美國的警察是否能夠凌駕于法律之上。律師扯出了十萬八千里,但他們錯了嗎?沒有錯。判決出來,辛普森無罪。

　　同樣,證券訴訟中,雖然是證券法問題,要談經濟上的成本效益問題。但是只要律師一出場,就可以談談文明史,談談人文精神、制度特色,談談其他許許多多的問題了。而這個時候,會計師經常是早已收拾好行裝,又奔赴新的戰場了。再說,律師也有苦的時候,五大會計師事務所內部就有許多律師,鏢師一樣地幫著看家護院。